أديس: طبيعة أعمالنا تشبه شركات البنى التحتية.. و17 مليار ريال تدفقات نقدية متوقعة خلال 5 سنوات

محمد فاروق الرئيس التنفيذي لشركة أديس القابضة

قال الرئيس التنفيذي لشركة أديس القابضة محمد فاروق، إن طبيعة أعمال الشركة أصبحت تشبه شركات البنية التحتية، نظرا لطول مدة العقود التي تتجاوز 5 سنوات.

وأشار في تصريح لتلفزيون العربية إلى أن ذلك يتطلب إنفاق رأسمالياً دورياً كل 5 سنوات لإعادة تأهيل الأصول وتجديد رخص التشغيل.

وحول ديون الشركة، قال فاروق إن إجمالي الديون بلغ نحو 17 مليار ريال بنهاية الربع الأول 2026، مبينا أن الشركة لا تعتمد على رهن الأصول، وإنما على قوة التدفقات النقدية المستقبلية، وهو ما مكّنها من الاقتراض بتكلفة منخفضة لا تتجاوز 1% فوق سعر السايبور.

وذكر أن حجم الأعمال المتراكمة يتجاوز 34 مليار ريال، مع هامش أرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك يقارب 50%، ما يعني توليد نحو 17 مليار ريال تدفقات نقدية خلال السنوات الخمس المقبلة.

وأضاف أن هذه الأرقام لا تشمل تجديد العقود المستمر، والذي يتم بوتيرة شهرية أو كل شهرين، ما يعزز من قوة التدفقات النقدية ويعطي مؤشراً واضحاً على قدرة الشركة على سداد التزاماتها.

وقال الرئيس التنفيذي لشركة أديس القابضة ان النمو الذي تستهدفه الشركة ليس مجرد نمو في الإيرادات، بل نمو صحي يرتكز على تعزيز العوائد وقدرة الشركة على دعم رأس المال وتحقيق عائد مستدام، مشيراً إلى أن ذلك يمثل نقطة ثقة أساسية للمستثمرين.

وأوضح أن زيادة رأس المال الشركة ستسهم في رفع سيولة السهم وجعله أكثر جاذبية للتداول ما يعزز جاذبيته للمستثمرين على نحو إيجابي، مبينا أن القرار يأتي في إطار استراتيجية تستهدف تعزيز ثقة المساهمين في الرؤية المستقبلية للشركة، مؤكداً أن هذه الخطوة تعكس قناعة الإدارة بمتانة النمو المتوقع.

وأشار الى أن الزيادة ستتم من خلال علاوة الإصدار وليس من الأرباح المحتجزة، ما يعني عدم تأثر سياسة توزيع الأرباح، مضيفاً أن الشركة مستمرة في توزيع 60% من صافي الأرباح بشكل نصف سنوي، مع الحفاظ على مستويات الأرباح المحتجزة في الدفاتر.

وأضاف أن جزءاً كبيراً من زيادة رأس المال سيُستخدم في تمويل هذه الأعمال، إلى جانب إعادة هيكلة بعض الديون، بما يدعم استدامة التشغيل على المدى الطويل.

وذكر فاروق أن الشركة تعمل على مسارين متوازيين، هما النمو العضوي والتوسع عبر الاستحواذات، مبينا أن الشركة تشارك حالياً في أكثر من 50 مناقصة، مع تحقيق زيادات في عدد الأصول عبر النمو الداخلي، دون تنفيذ استحواذات جديدة خلال الفترة الأخيرة.

وأضاف أن الشركة لا تزال تبحث عن فرص استحواذ وفي مراحل جيدة من التفاوض مع بعض الشركات للاستحواذ على أصول متميزة خاصة الحديثة منها، والتي لا يتجاوز عمرها 10 سنوات. وأشار الى أن أي قرار استحواذ يعتمد بشكل أساسي على وجود عقود طويلة الأجل تضمن تدفقات نقدية كافية لتغطية تكلفة الاستحواذ، بما يحافظ على الانضباط المالي للشركة.

وحسب بيانات أرقام، أوصى مجلس إدارة شركة أديس القابضة بتاريخ 8 يونيو 2026، للجمعية العمومية غير العادية بزيادة رأس المال بنسبة 100% عن طريق منح سهم لكل سهم قائم، وذلك من خلال رسملة 1.13 مليار ريال من رصيد علاوة إصدار الأسهم.